Рентабельность продаж — как рассчитать

1 мин


0

Основной показатель для определения доходности компании, организации или предприятия — рентабельность. Правильно рассчитать представленный уровень финансовой доходности помогут специальные формулы, которые указывают соотношение между прибылью до выплаты налогов к сумме продаж за определенное количество времени.

Определить все коэффициенты, нормативные понятия, определения и показатели можно, зная виды прибыльности. Кроме этого, существующий показатель может характеризовать общие выводы о финансовом положении на предприятии.

Соответственно, отрицательное отношение будет говорит о том, что следует что-то менять. Положительный уровень чистой прибыли свидетельствует об успехах компании в деятельности.

Что это такое?

Качественный расчет всех основных финансовых показателей компании невозможен без учета и определения такого показателя, как рентабельность продаж. В русском языке указанное слово появилось из немецкого. В оригинале существует значение rentabel, что дословно переводится как доходность или полезность.

Обратите внимание! Для деятельности любого предприятия, основным показателем успешности является прибыльность продаж — это основной операционный показатель суммы, которая получена после выплаты всех налоговых отчислений.

Простыми словами, рассматриваемое значение может определяться как доходность компании или определенного процесса деятельности. Если уровень маленький или минусовой, то компании приходится стараться продавать больше и наращивать потенциал. При помощи оценки этого показателя, руководство и учредители компании имеют представление о состоянии дел.

Указанное определение может показывать долю, которая приходится на прибыль с каждой единицы вложенных в процесс изготовления средств, а также каждой денежной единицы, которая была получена в результате работы компании. Посчитать показатель можно одновременно в нескольких видах:

  • в качестве соотношения, указанного в процентах;
  • в виде числового результата.
Пример снижения или роста показателя производства

Эффективность деятельности компании любой формы собственности зависит от большого количества различных условий и факторов. Наиболее важное значение имеют уровни рентабельности изготовления, активов, прибыльность или убыточность существующих производственных процессов, качество выпускаемого товара, наличие спроса на него. Кроме этого, могут рассчитываться цены, предоставляемые конкурентами и другие показатели внешних факторов.

Показатель рентабельности проданной продукции относится к значениям ценовой политики предприятия и возможности по контролю ресурсов, которые были использованы в процессе хозяйственной деятельности за определенный период времени. Отличия, которые существуют в конкурентных стратегиях и линейках продукции могут являться фактором появления большого разнообразия значений прибыльности продаж в разных предприятиях. Применяется для того, чтобы найти и посчитать операционную эффективность предприятий.

Но, требуется принимать тот факт, что даже если уровни выручки идентичны, как и затраты на операционную деятельность вместе с прибылями до выплаты налогов, у нескольких компаний одновременно, то прибыльность продаж может значительно отличаться. Это происходит по причине большого влияния количества процентных выплат на показатель чистой прибыли.

Как получается показатель чистой прибыли

Важно! Большинство зарубежных организаций считают наиболее важным показателем количество прибыли до выплаты налогов.

Виды

Четкого определения, которое бы сказало, что представляет собой рентабельность, не существует. В различной практике эффективность работы предприятия измеряется несколькими показателями одновременно. Совокупность значений сможет показать, сколько предприятие заработало от той или иной реализации продукции. Каждое производственное направление или сфера услуг опирается на собственные, удобные только им значения. На сегодняшний день принято выделять несколько видов доходности предприятия в числовом эквиваленте. Это следующие показатели:

  • доходность собственного капитала. Указанное значение является основным экономическим показателем для учредителя, владельца или инвестора компании. Проведя расчет и получив определенный баланс в направлении личного капитала, можно понять, насколько качественно прошло целевое использование вложенных в деятельность средств;
  • эффективность производственной деятельности. Представленный показатель представляет собой оценку, визуализирующую продуктивность использования имущественных средств (оборотного и основного фондов), в процессе производственной деятельности;
  • показатель доходности продукции. Значение указанного показателя определяет эффективность продажи продукции. Представляет собой числовой показатель, который определяется отношением доходов от продажи продукции к расходам на процессы изготовления и продажи. Кроме общей доходности продукции, довольно часто считается также уровень рентабельности выделенных отделов, а также прибыль от изготовления некоторых типов товара;
  • общая прибыльность активов. Этот показатель определяет возможность активов предприятия производить прибыль. Может отображаться как в процентном, так и числовом значениях. Показывают, какое количество прибыли получается на каждую единицу вложенных денежных средств.

Обратите внимание! Все представленные значения достаточно важны для учета деятельности компании, поэтому финансовые службы стараются выделить каждое из них в отчетности.

Перед тем, как считать рентабельность, следует определить, какая величина является нормальной для организации. В этом случае все индивидуально и зависит от большого количества факторов.

Просчитав все значения финансовой деятельности и представив результаты, можно видеть эффективность. Таким образом, состав владельцев или инвесторов сможет видеть реальную картину происходящего. Норма определяется руководящим составом для каждой отрасли или компании индивидуально. Сильно влияет специфика работы компании и положение на рынке. Для нескольких рыночных фирм может быть достигнута идентичная эффективность, для компании с продолжительным производственным циклом — доходность продаж будет выше, чем для фирм с высоким оборотом.

Рентабельность продаж обозначает, является ли деятельность выбранной фирмы, приносящей доход или убыток. Однако, указанная норма не является показателем выгодности вложений в выбранную организацию. Для получения такого ответа, следует проводить расчеты рентабельности капитала (собственного и инвестированного) и активов.

Кривая рентабельности продаж

Расчет

Для расчета указанного значения существуют специальная формула. Она выглядит таким образом:

  • рентабельность продаж по валовой прибыли равна значению — валовая прибыль, поделенная на выручку;

Первый показатель представляет собой разницу между выручкой и себестоимостью продаж, то есть основными показателями деятельности.

Важным также может быть расчет операционной доходности, которые выполняются согласно формулы:

  • операционная рентабельность равна значению EBIT, поделенному на выручку;

В этом случае, EBIT представляет собой количество прибыли до момента вычета налогов и процентов.

Также, достаточно важной является доходность по чистой прибыли, которая определяется делением нормы чистой прибыли на выручку.

Формула

Данные для расчета рентабельности активов и капитала

Активы

Представленное значение определяется при помощи деления чистой прибыли на активы. Все указанные нормы и исходные данные берутся из бухгалтерской отчетности компании. Форма, которая требуется в конкретном случае — «Баланс».

Показатель чистой прибыли в этой отчетности берется из строки номер 2400. Активы можно взять из строки под номером 1600. Однако, опытными финансистами достаточно часто берется величина активов, которая указывает не определенный срок, а среднее арифметическое значение для начала и конца отчетного периода. Например, можно взять количественную стоимость активов на начало года и на его конец и поделить на два.

Данные по стоимости активов также можно извлечь из формы бухгалтерской отчетности под названием «Баланс». Они находятся в строке номер 1600.

Капитал

Формула для расчета рентабельности собственного капитала представляет собой чистую прибыль, которую следует поделить на собственный капитал. Чтобы вычислить процентное соотношение, то полученную величину следует умножить на сто. Первый показатель определяется из «Отчета о прибылях и убытках». Второй, берется из данных пассива «Баланс».

Внешний вид «Отчета»

Пример

Для большей наглядности, можно рассчитать коэффициент рентабельности продаж для авиакомпании «Аэрофлот». Все данные можно взять из сервиса InvestFunds, который представлен в глобальной сети. На рисунке отображены вводные данные.

Данные

Для точного определения следует посчитать рентабельность продаж по формуле и получить искомый коэффициент (КРП):

  • КРП для четвертого квартала 2013 года будет составлять: 11096946/206277137 = 0,05 или пять процентов;
  • КРП для первого квартала 2014 года равен: 3029468/46103337 = 0,06 или шесть процентов;
  • Для второго квартала 2014 года: 3390710/105675771 = 0,03 или три процента.

Из расчетов можно понять, что доходность продаж имела рост в шесть процентов в первом квартале 2014 года, после чего упала в два раза до трех процентов. Однако, она все равно выше нулевой отметки, что говорит об эффективности работы компании.

Определенный спад на три процента мог обуславливаться тем, что традиционно количество приобретенных билетов на рейсы увеличивается в период новогодних праздников, когда многие летят домой или на отдых.

Применение

Показатель достаточно часто используется для сравнения эффективности работы предприятий в одной отрасли или сфере на рынке. В глобальном плане, рост показателей доходности говорит о том, что текущая ситуация является позитивной для организации. Зачастую руководство всеми путями пытается определить факторы, которые привели к росту показателя. Выполняются все возможные шаги, чтобы благоприятная тенденция продолжалась как можно более длительный период.

Снижение уровня

Как уже было видно из ситуации с авиакомпанией «Аэрофлот», достаточно часто со снижением уровня рентабельности продаж сталкиваются компании, выполняющие услуги или продающие товар, который зависит от сезонности. Например, у фирм, которые производят мороженое, представленное значение заметно падает зимой, в связи с чем приходится снижать количество производимой продукции. А летом растет, потому что в несколько раз повышается спрос.

Рентабельность продаж может уменьшаться вследствие таких факторов:

  • при снижении выручки происходит рост затрат. В этом случае, большую роль могут сыграть снижение общих цен, увеличение вложения капитала, изменением ассортимента товара. Чтобы избавиться от тенденции, требуется проверить уровень затрат, провести аудит политики цен и ассортимента;
  • затраты уменьшаются медленнее, чем выручка. С таким фактором довольно часто приходится сталкиваться. Рекомендуется поменять маркетинговую политику;
  • рост затрат превышает рост выручки. Обычно это происходит вследствие роста инфляции, вложений капитала, снижение стоимости ассортимента или его изменение. Избавиться от негативной тенденции поможет проверка уровня вложений и работа над политикой цен и ассортимента.

Рентабельность продаж является достаточно значимым показателем в общей рентабельности. Она показывает, насколько хорошая тенденция сопровождает предприятие. Определяется при помощи специальной формулы, которая может помочь определить параметр в числовом или процентном соотношении. Опираясь на полученные результаты, можно сделать выводы, какие шаги предпринять для продолжения тенденции или исправления факторов, которые привели к падению.


Понравилось? Поделитесь с друзьями!

0

Прочитали? Как оцените?

Плохо Плохо
0
Плохо
Скучно Скучно
0
Скучно
Любопытно Любопытно
0
Любопытно
Интересно Интересно
0
Интересно
Супер Супер
0
Супер

комментариев

Ваш e-mail не будет опубликован. Обязательные поля помечены *